Analisis Teknikal USDJPY – 26 Februari 2025
Gambaran Keseluruhan Pasaran
Pasangan USDJPY telah menunjukkan daya tahan yang luar biasa, menunjukkan pemulihan yang ketara selepas jatuh ke paras terendah berhampiran 148.60. Pasangan mata wang kini telah menembusi di atas Purata Pergerakan Wajaran (WMA) 50 hari kritikal pada 149.32 dan mencabar tahap rintangan mendatar penting pada 149.50. Tindakan harga ini mewakili potensi peralihan arah aliran selepas tempoh tekanan menurun. Sesi baru-baru ini telah dicirikan oleh peningkatan momentum kenaikan harga, dengan paras terendah yang lebih tinggi dan paras tertinggi yang lebih tinggi terbentuk pada kedua-dua penunjuk harga dan momentum. Pemulihan telah berlaku pada volum yang sihat, mencadangkan minat belian tulen dan bukannya lantunan penutup pendek. Gambaran teknikal telah bertambah baik dengan ketara apabila USDJPY telah menuntut semula tahap teknikal utama, yang berpotensi menetapkan pentas untuk kenaikan selanjutnya jika rintangan semasa boleh diatasi dengan tegas.
Analisis Teknikal
🔹 Tahap Sokongan & Rintangan:
Rintangan: 149.50 (rintangan mendatar semasa), 149.80 (ayunan tinggi sebelumnya), 150.00 (tahap psikologi)
Sokongan: 149.32 (50 WMA), 149.00 (nombor bulat), 148.60 (terendah baru-baru ini)
Kepentingan sejarah: Zon 149.50 telah bertindak sebagai tahap penting sepanjang bulan Februari, berfungsi sebagai sokongan dan rintangan pada beberapa kesempatan.
🔹 Purata Bergerak:
50 WMA kini berada pada 149.32, baru-baru ini menembusi ke atas, manakala 200 WMA terletak pada 149.30, memberikan sokongan pertemuan tambahan. Persilangan harga di atas kedua-dua purata bergerak utama adalah perkembangan yang ketara dari segi teknikal. Purata bergerak mula mendatar selepas cerun menurun, berpotensi menunjukkan peralihan arah aliran.
🔹 Indeks Kekuatan Relatif (RSI):
Pada masa ini membaca sekitar 60, RSI menunjukkan momentum yang lebih baik selepas melantun daripada wilayah terlebih jual. Pembentukan paras terendah yang lebih tinggi dan paras tertinggi yang lebih tinggi dalam RSI mengesahkan membina momentum menaik. RSI telah menembusi di atas titik tengahnya (50), biasanya isyarat menaik, dan tiada perbezaan menurun hadir, menunjukkan momentum sejajar dengan tindakan harga.
🔹 Analisis Tindakan Harga:
Lilin baru-baru ini menunjukkan momentum kenaikkan harga yang menentukan dengan penutupan yang lebih kukuh dan badan yang lebih besar. Lilin kenaikkan harga terkini telah ditutup di atas kedua-dua 50 WMA dan rintangan mendatar. Tindakan harga baru-baru ini telah membentuk paras terendah yang lebih tinggi dan paras tertinggi yang lebih tinggi, tanda klasik pembalikan arah aliran. Volum telah meningkat semasa pergerakan menaik, mengesahkan tekanan belian. Pelbagai ujian sokongan berhampiran 148.60-148.70 mewujudkan asas yang kukuh untuk pemulihan, dan beberapa sesi baru-baru ini ditutup berhampiran paras tertinggi mereka, menunjukkan tekanan belian ke arah penutupan.
🔹 Corak Carta:
Corak kepala dan bahu songsang yang berpotensi mungkin terbentuk pada jangka masa setiap jam. Penyatuan baru-baru ini dan penembusan seterusnya menyerupai pembentukan cawan dan pemegang. Struktur harga menunjukkan satu siri paras terendah yang lebih tinggi, mewujudkan garis arah aliran menaik dari bahagian bawah 148.60.
🔹 Analisis Fibonacci:
Kenaikan baru-baru ini daripada 148.60 kepada paras semasa telah menjejaki semula kira-kira 61.8% daripada penurunan sebelumnya. Tahap anjakan semula 78.6% sejajar dengan 149.80, berpotensi bertindak sebagai rintangan seterusnya, manakala anjakan semula 100% penuh akan menyasarkan kawasan 150.20, mewakili pembalikan lengkap aliran menurun sebelumnya.
Tinjauan Pasaran & Senario Dagangan
✅ Kes Bullish:
Dagangan berterusan di atas 149.50 boleh mencetuskan pergerakan ke arah 149.80 dan akhirnya halangan psikologi 150.00. Penembusan yang berjaya di atas 150.00 akan menunjukkan penyambungan semula aliran menaik yang lebih besar, berpotensi menyasarkan 150.80. Pergerakan menaik selanjutnya yang disokong oleh bacaan RSI yang bertambah baik dan peningkatan volum akan mengesahkan momentum menaik. Isyarat pengesahan utama akan termasuk penutupan harian di atas 149.50 dengan volum melebihi purata, RSI terus membentuk paras tertinggi yang lebih tinggi di atas 60, dan dagangan berterusan di atas kedua-dua 50 dan 200 WMA.
✅ Kes Neutral:
Penyatuan berterusan antara 149.00 dan 149.50 apabila pasaran mencerna keuntungan baru-baru ini adalah mungkin. Senario ini akan melibatkan dagangan terikat julat sementara menunggu pemangkin tambahan, volum sederhana tanpa kecenderungan arah yang ketara, dan RSI stabil dalam julat 50-60 tanpa membuat paras tertinggi baharu.
❌ Kes menurun:
Kegagalan untuk bertahan di atas 50 WMA (149.32) boleh membawa kepada ujian semula 149.00. Penolakan pada 149.50 dengan pembentukan candlestick menurun akan mencadangkan potensi pembalikan. Kehilangan sokongan 149.00 boleh mencetuskan pergerakan kembali ke paras terendah baru-baru ini pada 148.60. Pengembangan volum pada pergerakan menurun akan mengesahkan momentum menurun, manakala RSI menurun daripada paras semasa tanpa menembusi melebihi 60 akan menandakan momentum yang lemah.
Pertimbangan Dagangan
📌 Strategi Penembusian: Pertimbangkan kedudukan beli pada penutupan harian yang menentukan di atas 149.50, menyasarkan 149.80 pada mulanya dan 150.00 sebagai sasaran sekunder. Gunakan hentian ketat di bawah 50 WMA pada 149.30 untuk mengehadkan risiko penurunan dan cari pengesahan volum pada penembusan untuk persediaan kebarangkalian yang lebih tinggi.
📌 Strategi Penarikan Balik: Bagi mereka yang terlepas pergerakan awal, pertimbangkan penyertaan pada penarikan balik ke zon 149.30-149.40, dengan syarat 50 WMA memegang sebagai sokongan. Kekalkan berhenti di bawah 149.00 untuk melindungi daripada penembusan palsu.
📌 Pengurusan Risiko: Saiz kedudukan yang sesuai adalah penting memandangkan sifat USDJPY yang biasanya tidak menentu dan tindakan harga baru-baru ini. Pertimbangkan trailing stop apabila harga meningkat untuk melindungi keuntungan sambil membenarkan potensi kesinambungan kenaikan. Nisbah risiko-ke-ganjaran yang munasabah sekurang-kurangnya 1:2 harus dikekalkan untuk mana-mana kedudukan baharu.
📌 Pertimbangan Tambahan: Perhatikan potensi turun naik di sekitar keluaran data ekonomi yang akan datang, terutamanya angka pekerjaan dan inflasi AS. Tingkah laku sesi Asia mungkin memberikan petunjuk untuk hala tuju yang berterusan, memandangkan kepentingan peserta pasaran Jepun. Pantau hasil Perbendaharaan AS, kerana USDJPY biasanya menunjukkan korelasi positif yang kukuh dengan pergerakan hasil, dan perhatikan kekuatan/kelemahan dolar yang lebih luas seperti yang ditunjukkan oleh Indeks Dolar (DXY).
Konteks Sejarah
USDJPY telah menunjukkan corak teknikal yang serupa sepanjang awal 2025, dengan tahap 149.50 berulang kali berfungsi sebagai titik pangsi yang ketara. Analisis persediaan setanding sejak beberapa bulan kebelakangan ini menunjukkan bahawa penembusan di atas 50 WMA yang bertepatan dengan rintangan mendatar biasanya menghasilkan kenaikan 70-100 pip. Bacaan RSI melebihi 60 selepas muncul daripada wilayah terlebih jual telah menunjukkan momentum yang mampan. Pasangan ini telah menunjukkan kepekaan kepada tahap psikologi 150.00, selalunya memerlukan beberapa percubaan sebelum penembusan yang menentukan, dan corak volum telah menjadi peramal yang boleh dipercayai bagi pergerakan arah yang berterusan dalam USDJPY.
Kesimpulan
USDJPY berada pada persimpangan yang signifikan secara teknikal selepas menembusi di atas 50 WMA pada 149.32 dan mencabar rintangan mendatar utama pada 149.50. Tindakan harga menunjukkan momentum kenaikan harga yang bertambah baik selepas tempoh tekanan menurun, dengan paras terendah yang lebih tinggi dan paras tertinggi yang lebih tinggi terbentuk pada kedua-dua penunjuk harga dan momentum. Kes kenaikan harga disokong oleh penembusan di atas purata bergerak utama, bacaan RSI yang lebih baik dan volum yang sihat pada sesi yang maju. Jika pasangan ini boleh mengekalkan dagangan di atas 149.50, kenaikan selanjutnya ke arah 149.80 dan berpotensi 150.00 nampaknya mungkin. Walau bagaimanapun, berhati-hati adalah wajar kerana tahap 149.50 telah terbukti menjadi rintangan yang degil pada masa lalu. Penolakan pada tahap semasa boleh membawa kepada penyatuan baharu atau bahkan bergerak kembali ke arah sokongan. Pedagang harus memerhatikan penutupan yang meyakinkan di atas rintangan dan memantau corak volum untuk pengesahan kesahihan penembusan. Pengurusan risiko kekal terpenting, dengan penempatan hentian dan saiz kedudukan yang sesuai penting memandangkan turun naik sejarah pasangan. Sesi akan datang akan menjadi penting dalam menentukan sama ada pemulihan semasa berkembang menjadi aliran menaik yang berterusan atau menghadapi penolakan pada rintangan.
⚠️ Penafian: Analisis ini adalah untuk tujuan maklumat sahaja dan tidak boleh dianggap sebagai nasihat kewangan. Dagangan membawa risiko, dan prestasi masa lalu tidak menjamin hasil masa hadapan. Menjalankan penyelidikan bebas sebelum membuat keputusan pelaburan.
