📊 TỔNG QUAN THỊ TRƯỜNG
Vàng (XAU/USD) đã phục hồi từ mức thấp 3.120 của tuần trước, tăng trở lại mức 3.247, nơi sự phục hồi đã gặp ngưỡng kháng cự. Vùng này trùng với mức thoái lui Fibonacci 50% được rút ra từ mức cao nhất vào ngày 13 tháng 5 ở mức 3.347 xuống mức thấp nhất vào ngày 15 tháng 5. Bất chấp sức mạnh ban đầu của sự phục hồi, hành động giá đã trở nên thiếu quyết đoán khi phe bò phải vật lộn để vượt qua ngưỡng kháng cự nhiều lớp, trong khi RSI rút lui khỏi vùng quá mua.
Động thái cao hơn được thúc đẩy bởi dữ liệu yếu hơn của Mỹ và đồng đô la yếu nhẹ, nhưng với lợi suất thực tế vẫn cao và nhu cầu trú ẩn an toàn không tăng lên, vàng đang có dấu hiệu cạn kiệt chiến thuật. Kim loại này vẫn dễ bị tổn thương trước sự thoái lui trừ khi người mua có thể lấy lại cấu trúc phía trên và động lượng hoạt động trở lại một cách thuyết phục.
📈 PHÂN TÍCH KỸ THUẬT
Các mức hỗ trợ và kháng cự chính
Mức kháng cự quan trọng nằm ở mức 3.247, đánh dấu mức thoái lui Fibonacci 50% và là một khu vực trong lịch sử đóng vai trò hỗ trợ và kháng cự. Trên đó, mức 3.274 – tương ứng với mức thoái lui 38,2% – trở thành bài kiểm tra tăng tiếp theo. Một sự bứt phá bền vững trên 3.274 sẽ mở lại con đường hướng tới mức cao trước đó ở mức 3.347.
Mặt khác, hỗ trợ ngay lập tức nằm ở mức 3.217, phù hợp chặt chẽ với cấu trúc trong ngày và dải giữa của đà tăng. Việc phá vỡ dưới mức này sẽ phơi bày mức 3.207, được xác định bởi mức thoái lui Fibonacci 61,8% và được củng cố bởi đường trung bình động 200 kỳ. Một đợt giảm sâu hơn dưới 3.207 sẽ nhắm mục tiêu vào vùng 3.169–3.120, nơi đà tăng bắt đầu và cấu trúc sẽ có nguy cơ thoái lui hoàn toàn.
Đường trung bình động và hành động giá động
Giá đang dao động giữa các đường trung bình động có trọng số 50 kỳ và 200 kỳ, với 200-WMA gần 3.207cung cấp hỗ trợ cấu trúc và 50-WMA hơi cao gần 3.247, củng cố ngưỡng kháng cự. Sự liên kết này tạo ra một vùng nén thường xảy ra trước một sự đột phá hoặc sự cố theo hướng.
Độ dốc của 200-WMA là trung lập đến giảm nhẹ, trong khi 50-WMA vẫn đi ngang – cho thấy động lượng trung hạn đang thay đổi và đang chờ giải quyết. Những người đầu cơ giá lên cần xóa 3.247 và lấy lại 3.274 để giành lại sự thống trị.
Động lượng RSI và Áp lực tăng giá
Chỉ báo RSI 14 kỳ đã tăng vọt trong thời gian phục hồi, chạm vào vùng quá mua gần 72, nhưng kể từ đó đã quay đầu và hiện đang ổn định quanh mức 55. Hành vi này phản ánh sự mất động lực tăng giá và cho thấy rằng đà tăng có thể được mở rộng quá mức trừ khi người mua quay trở lại với khối lượng và niềm tin.
Việc phá vỡ dưới 50 sẽ chuyển RSI sang vùng trung lập-giảm giá và xác nhận rằng đợt phục hồi hiện tại đã thất bại về mặt cấu trúc. Việc lấy lại vùng 60–65 sẽ là cần thiết để xác nhận lại trường hợp tăng.
Hành vi của nến và sự rõ ràng của hành động giá
Cấu trúc nến đã trở nên thiếu quyết đoán. Sau khi tăng mạnh từ 3.120, các nến gần đây cho thấy bấc trên và các thân thu hẹp xung quanh 3.247, báo hiệu sự do dự và áp lực nguồn cung có thể xảy ra. Không có nến nhấn chìm hoặc tiếp tục tăng nào hình thành trên ngưỡng kháng cự và sự hiện diện của bấc từ chối xác nhận sự không chắc chắn của thị trường.
Nếu giá bắt đầu đóng cửa dưới mức 3.217, đặc biệt là khi kích thước thân giảm giá ngày càng tăng, điều đó cho thấy đợt phục hồi đang bị từ chối ở các mức quan trọng và có khả năng suy yếu hơn nữa.
Cấu trúc biểu đồ và rủi ro đảo chiều
Cấu trúc rộng hơn dường như là một đợt phục hồi của thị trường gấu trong một đợt điều chỉnh, với sự phục hồi từ 3.120 trông giống như một sự phục hồi ngược xu hướng hơn là một sự đảo chiều tăng giá hoàn toàn. Việc không thể đóng cửa trên 3.247 củng cố luận điểm đó và sự hình thành vai phải tiềm năng gần mức hiện tại làm tăng nguy cơ hỏng hóc nếu 3.207 thất bại.
Nếu vàng phá vỡ thấp hơn, mức thoái lui sẽ nhắm mục tiêu 3.169 (78,6%) và có thể kiểm tra lại toàn bộ chân ở mức 3.120, điều này sẽ tạo thành một đợt phục hồi thất bại và làm mới đà giảm giá.
Fibonacci thoái lui và mức mở rộng
Cấu trúc Fibonacci được vẽ từ 3.347 đến 3.120 vẫn chiếm ưu thế. Giá đã phản ứng rõ ràng ở mức 50% (3.247) và đang cho thấy sự nhạy cảm với cả vùng 38,2% (3.274) và 61,8% (3.207). Việc phá vỡ dưới 3.207 sẽ nhắm mục tiêu 3.169 và mở rộng hoàn toàn qua 3.120 có thể dự báo Fibonacci mở rộng xuống 3.085–3.060, tùy thuộc vào điều kiện vĩ mô.
Nếu 3.247 bị phá vỡ về phía tăng và 3.274 được xóa, các mục tiêu mở rộng lên 3.290–3.305 trở nên khả thi, mặc dù xác nhận thông qua khối lượng và RSI sẽ là điều cần thiết.
🔍 TRIỂN VỌNG THỊ TRƯỜNG VÀ KỊCH BẢN GIAO DỊCH
Kịch bản tăng giá
Một động thái bền vững trên 3.247, được hỗ trợ bởi RSI lấy lại 60+, sẽ mở đường cho một bài kiểm tra 3.274 và có khả năng là 3.305. Người mua phải bảo vệ 3.217 và bước lên trên 3.247 để tránh một cuộc biểu tình thất bại.
Kịch bản trung lập
Hành động giá đi ngang giữa 3.217 và 3.247, với RSI dao động trong phạm vi 50-60, sẽ phản ánh sự do dự. Vùng này có thể củng cố cho đến khi các chất xúc tác vĩ mô mới xuất hiện.
Kịch bản giảm giá
Một sự phá vỡ rõ ràng dưới 3.217, tiếp theo là mất 3.207, sẽ phơi bày 3.169, sau đó là mức thoái lui hoàn toàn ở mức 3.120. RSI di chuyển dưới 50 sẽ xác nhận việc quay trở lại giảm giá.
💼 CÂN NHẮC GIAO DỊCH
Các nhà giao dịch nên theo dõi để xác nhận ở mức 3.247. Các đột phá tăng giá yêu cầu xác nhận và khối lượng RSI. Các đợt phục hồi mờ dần gần ngưỡng kháng cự hoặc phá vỡ dưới 3.207 có thể mang lại các thiết lập giảm giá, nhắm mục tiêu 3.169 và 3.120.
🏁 KẾT THÚC
XAU/USD đang tạm dừng tại một giao lộ quan trọng gần 3.247, với mức thoái lui Fibonacci 50% giới hạn đà tăng và RSI lăn bánh từ vùng quá mua. Giá vẫn bị mắc kẹt giữa các đường trung bình động quan trọng và cấu trúc rộng hơn cho thấy tính dễ bị tổn thương đối với mức giảm mới. Một sự bứt phá trên 3.274 sẽ hồi sinh đà tăng, nhưng việc không giữ được trên 3.217 có nguy cơ quay trở lại mức thấp 3.120.
⚠️ DISCLAIMER
Phân tích này chỉ nhằm mục đích cung cấp thông tin và không cấu thành lời khuyên tài chính. Luôn tham khảo ý kiến của chuyên gia tài chính được cấp phép trước khi đưa ra quyết định giao dịch.
