📊 TỔNG QUAN THỊ TRƯỜNG
USD/JPY đã tiếp tục trượt sau khi CPI tăng vọt lên 148,64, đánh dấu mức cao cục bộ quan trọng trước khi đảo chiều bền vững. Cặp tiền này hiện đang giao dịch dưới mức 145,79, mức thoái lui Fibonacci 78,6% của chặng trước và hành động giá không có dấu hiệu kiểm soát tăng giá mới. Sau nỗ lực phục hồi ngắn ngủi vào đầu tuần, người bán đã tái khẳng định sự thống trị, giữ cặp tiền này bên dưới cả đường trung bình động chính và trong một kênh giảm giá có kiểm soát.
Bối cảnh bao gồm lợi suất trái phiếu kho bạc Mỹ nới lỏng và sự tái khẳng định sức mạnh của đồng yên trong bối cảnh tái định vị nơi trú ẩn an toàn. Trong khi đó, Ngân hàng Trung ương Nhật Bản vẫn ôn hòa về mặt cấu trúc nhưng có vẻ ít phản ứng hơn trong các chu kỳ hiện tại, cung cấp ít kháng cự cơ bản đối với các giá thầu JPY không thường xuyên. Hiện tại, động lượng vẫn nghiêng về phía giảm hơn nữa trừ khi người mua lấy lại cơ cấu trên 146,28.
📈 PHÂN TÍCH KỸ THUẬT
Các mức hỗ trợ và kháng cự chính
Mức kháng cự ngay lập tức nằm ở mức 145,79, mức thoái lui Fibonacci 78,6% từ mức thấp nhất ngày 12 tháng 5 ở mức 144,82 đến mức đỉnh ngày 13 tháng 5 ở mức 148,64. Giá đã kiểm tra mức này nhiều lần, nhưng không có đột phá quyết định nào xảy ra. Trên mức này, 146,28 – mức thoái lui 61,8% và một trục phù hợp với 50-WMA – đóng vai trò là yếu tố kích hoạt đột phá quan trọng. Một động thái bền vững trên 146,28 có thể mở ra cánh cửa cho một cuộc kiểm tra lại 146,73 (thoái lui 50%) và có thể là 147,74, Fib 23,6%.
Mặt khác, hỗ trợ ngay lập tức nằm ở mức 145,64, mức thấp cục bộ gần đây nhất. Sự cố ở đây nhắm mục tiêu 144,82, mức thoái lui 100% của đợt dao động gần đây. Đóng cửa dưới 144,82 sẽ không chỉ hoàn thành sự thoái lui mà còn khiến giá phải đối mặt với các vùng mở rộng giảm rộng hơn.
Đường trung bình động và hành động giá động
Giá hiện đang bị mắc kẹt bên dưới cả đường trung bình động có trọng số 50 kỳ và 200 kỳ, với cả hai đường trung bình đều dốc thấp hơn – một tín hiệu rõ ràng về việc kiểm soát giảm giá. Chỉ số 50-WMA, đóng vai trò là hỗ trợ năng động trong đợt tăng giá tháng 5, hiện đang hoạt động như một rào cản kháng cự gần 146,28, củng cố rằng người bán đang quyết định sự thay đổi động lượng.
Sự hợp lưu giữa mức thoái lui 61,8% và 50-WMA làm cho 146,28 trở thành mức quan trọng về mặt cấu trúc. Nếu phe bò không thể phá vỡ và đóng cửa trên nó, các đợt phục hồi ngắn hạn có thể sẽ bị bán. Sự giao nhau giảm giá giữa 50 và 200 WMA sẽ tăng thêm sức nặng cho trường hợp giảm giá trong các phiên tới.
Động lượng RSI và Áp lực giảm giá
Chỉ báo RSI 14 kỳ vẫn bị kìm hãm dưới 50, hiện đang giao dịch gần 44, phản ánh đà tăng suy yếu và thiếu sức mạnh của người mua. Chỉ báo RSI trước đó đã cố gắng phục hồi nhưng không giữ được trên 55, tiếp tục khẳng định đặc điểm giảm giá của chân hiện tại.
Trừ khi RSI phá vỡ trở lại trên 50–55 và duy trì đà tăng, việc tiếp tục giảm giá vẫn là kết quả thuận lợi. Một động thái dưới 40 sẽ báo hiệu áp lực giảm giá mới và xác nhận sự chuyển đổi trở lại chế độ tăng tốc xu hướng.
Hành vi của nến và sự rõ ràng của hành động giá
Các nến gần đây cho thấy một mô hình hình thành thân nhỏ với mức cao thấp hơn và đóng cửa theo cụm – một dấu hiệu cổ điển của sự tích lũy dưới áp lực. Một số bấc trên hình thành gần 145,79 làm nổi bật sự từ chối tại ngưỡng kháng cự Fibonacci, trong khi nến giảm đã cho thấy sự theo dõi rõ ràng hơn.
Không có tín hiệu đảo chiều nào xuất hiện ở giai đoạn này. Nếu không có sự nhấn chìm tăng giá hoặc hình thành búa, hành vi nến hiện tại hỗ trợ sự tiếp tục của cấu trúc giảm trừ khi bị vô hiệu hóa bởi sự thay đổi đột ngột trong sự tham gia hoặc chất xúc tác vĩ mô.
Cấu trúc biểu đồ và sự hình thành phân tích
Cấu trúc của USD/JPY phản ánh sự điều chỉnh giảm rõ ràng sau một đợt phục hồi bốc đồng. Sự sụt giảm mạnh từ 148,64 xuống 144,82 đã tạo thành một chân thoái lui rộng và việc không phục hồi vượt quá 146,28 xác nhận rằng sự phục hồi này là điều chỉnh, không phải bốc đồng. Hành động giá hiện tại giống như một lá cờ gấu đang phát triển bên dưới ngưỡng kháng cự quan trọng và việc phá vỡ được xác nhận dưới 145,64 có thể sẽ kích hoạt sự tiếp tục hướng tới các mức thoái lui đầy đủ.
Những người đầu cơ giá lên vẫn chưa tạo ra bất kỳ mức cao hơn nào và mức cao thấp hơn nhất quán kết hợp với RSI được giới hạn và sự liên kết MA giảm giá nhấn mạnh tính dễ bị tổn thương của cặp tiền này.
Fibonacci thoái lui và mức mở rộng
Mức thoái lui Fibonacci từ 144,82 (mức thấp nhất ngày 12 tháng 5) đến 148,64 (mức cao nhất ngày 13 tháng 5) phác thảo các vùng cấu trúc chính. Giá hiện đã thất bại trong việc lấy lại mức thoái lui 61,8% ở mức 146,28 và đang giao dịch dưới mức thoái lui 78,6% ở mức 145,79. Sự phá vỡ qua 145,64 xác nhận sự thoái lui hoàn toàn về mức 144,82, với các mục tiêu mở rộng giảm giá tiềm năng xa hơn.
Nếu 144.82 bị phá vỡ, phe gấu có thể nhắm vào các phần mở rộng Fibonacci 1.272 và 1.618 được dự đoán từ chu kỳ thoái lui này – có khả năng nhắm mục tiêu 144.30–143.90 tùy thuộc vào sức mạnh của việc theo dõi.
🔍 TRIỂN VỌNG THỊ TRƯỜNG VÀ KỊCH BẢN GIAO DỊCH
Kịch bản tăng giá
Mức đóng cửa mạnh mẽ trên 145,79, tiếp theo là mức thu hồi 146,28, sẽ vô hiệu hóa áp lực giảm giá ngắn hạn và mở ra cánh cửa phục hồi hướng tới 146,73 và cao hơn. RSI phải theo sau với sự phá vỡ trên 55 để xác nhận tăng tốc lại.
Kịch bản trung lập
Giao dịch đi ngang trong khoảng từ 145,64 đến 146,28, với RSI dao động trong khoảng 45–55, cho thấy sự tích hợp. Phạm vi này có thể kéo dài trong khi thị trường chờ đợi các chất xúc tác vĩ mô hoặc sự rõ ràng về chênh lệch tỷ giá đô la / yên.
Kịch bản giảm giá
Việc phá vỡ dưới 145,64, đặc biệt là trên các cây nến mạnh và RSI mất 40, có thể sẽ kích hoạt một chân sâu hơn về phía 144,82 và có khả năng hơn thế nữa. Theo dõi bên dưới mức này sẽ chuyển cấu trúc rộng hơn trở lại chế độ tiếp tục xu hướng.
💼 CÂN NHẮC GIAO DỊCH
Phe gấu được ưa chuộng dưới mức 145,79, đặc biệt là trên các tín hiệu từ chối hoặc xác nhận nến. Các mục tiêu bao gồm 145,64, 144,82 và khả năng mở rộng về mức 144,30. Những người đầu cơ giá lên phải chờ đợi sự bứt phá và lấy lại cấu trúc trên 146,28 trước khi xem xét các thiết lập đảo ngược xu hướng. Cho đến khi điều đó xảy ra, các cuộc biểu tình thành kháng cự có thể tiếp tục mờ nhạt.
🏁 KẾT THÚC
USD/JPY vẫn chịu áp lực dưới mức 145,79, với mức thoái lui Fibonacci 78,6% giới hạn bất kỳ nỗ lực phục hồi nào. Cấu trúc giá giảm, RSI vẫn yếu và cả hai đường trung bình động chính đều đóng vai trò là ngưỡng kháng cự động. Trừ khi cặp tiền này lấy lại mức 146,28, động lượng có lợi cho đà giảm hơn nữa về mức 144,82 và các mục tiêu mở rộng có khả năng sâu hơn.
⚠️ DISCLAIMER
Phân tích này chỉ nhằm mục đích cung cấp thông tin và không cấu thành lời khuyên tài chính. Luôn tham khảo ý kiến của chuyên gia tài chính được cấp phép trước khi đưa ra quyết định giao dịch.
